Stewart anuncia el precio de la oferta pública de acciones ordinarias
HOUSTON (12 de agosto de 2020) – Stewart Information Services Corporation (NYSE: STC) anunció hoy el precio de su oferta pública de 2,631,600 acciones ordinarias, a un precio para el público de 38.00 USD por acción. Todas las acciones las ofrece Stewart. Está programado que la oferta se cierre el 17 de agosto de 2020, sujeto al cumplimiento de las condiciones de cierre habituales. Los suscriptores de la oferta también tienen una opción de 30 días para comprar hasta 394,740 acción adicional de las acciones ordinarias de Stewart al precio para el público, menos descuentos y comisiones de suscripción. Se espera que los ingresos brutos de la oferta, antes de deducir los descuentos y comisiones de suscripción y otros gastos de oferta pagaderos por Stewart, sean de aproximadamente 100 millón de USD (o 115 millones de USD si los suscriptores ejercen su opción de comprar las acciones adicionales en su totalidad). Las acciones ordinarias de Stewart cotizan en la Bolsa de Nueva York bajo el símbolo “STC”.
Goldman Sachs & Co. LLC actúa como único director de contabilidad para la oferta con Dowling & Partners Securities, LLC, Keefe, Bruyette & Woods, Inc. y Stephens Inc. actuando como codirectores.
Se ha presentado una declaración de registro (incluido un folleto base) y un suplemento preliminar del folleto relativo a estos valores ante la Comisión de Bolsa y Valores. La declaración de registro entró en vigor automáticamente al presentarla. La oferta se realiza únicamente mediante un suplemento del folleto (incluido el folleto base adjunto). Puede obtenerse una copia del suplemento final del folleto, cuando esté disponible, de Goldman Sachs & Co. LLC, Atención: Departamento de Folletos, 200 West Street, Nueva York, Nueva York 10282, teléfono: 1-212-902-1171, fax: 212-902-9316 o enviando un correo electrónico a prospectus-ny@ny.email.gs.com.
Este comunicado de prensa no constituirá una oferta de venta ni la solicitud de una oferta de compra, ni habrá ninguna oferta o venta de estos valores en ningún estado o jurisdicción en la que dicha oferta, solicitud o venta fuera ilegal antes del registro o calificación de estos valores en virtud de las leyes de valores de dicho estado o jurisdicción.
Acerca de Stewart
Stewart Information Services Corporation (NYSE-STC) es una empresa global de servicios inmobiliarios que ofrece productos y servicios a través de nuestras operaciones directas, nuestra red de proveedores de confianza Stewart y nuestra familia de empresas. Desde seguros de título residencial y comercial y servicios de cierre y liquidación hasta ofertas especializadas para la industria hipotecaria, ofrecemos el servicio integral, la amplia experiencia y las soluciones que nuestros clientes necesitan para cualquier transacción inmobiliaria. En Stewart, creemos en la creación de relaciones sólidas, y estas asociaciones son la piedra angular de cada cierre, cada transacción y cada acuerdo. Stewart. Real partners. Posibilidades reales. Las marcas comerciales son propiedad de sus respectivos propietarios.
Precaución con respecto a las declaraciones prospectivas
Este comunicado de prensa contiene declaraciones relacionadas con las expectativas, proyecciones, creencias y perspectivas de Stewart, que son “declaraciones prospectivas” en el sentido de las leyes federales de valores y por su naturaleza son inciertas. Palabras como “esperar”, “anticipar”, “pretender”, “planificar”, “creer”, “buscar”, “prever”, “prever” y expresiones similares tienen como objetivo identificar declaraciones prospectivas. Estas declaraciones prospectivas incluyen, entre otras, declaraciones sobre la finalización, el momento y el tamaño de la oferta pública, la satisfacción de las condiciones de cierre habituales relacionadas con la oferta, el cierre esperado de la oferta y referencias a si Stewart consumará la oferta. Dichas declaraciones prospectivas no son garantías de rendimiento futuro, y se le advierte que no deposite una confianza indebida en estas declaraciones prospectivas. Los negocios y las operaciones de Stewart están sujetos a una variedad de riesgos e incertidumbres y, en consecuencia, los resultados reales pueden diferir materialmente de los proyectados por cualquier declaración prospectiva. Los factores que podrían hacer que los resultados reales difieran incluyen, entre otros, riesgos e incertidumbres relacionados con la finalización de la oferta pública y el cumplimiento de las condiciones de cierre habituales relacionadas con la oferta pública. Varios factores también podrían afectar negativamente a las operaciones, negocios o resultados financieros de Stewart en el futuro y hacer que los resultados reales de Stewart difieran materialmente de los contenidos en las declaraciones prospectivas, incluidos, entre otros: la duración y los efectos de la pandemia de COVID-19; cambios adversos en el nivel de actividad inmobiliaria; cambios en las tasas de interés de las hipotecas, ventas de viviendas nuevas y existentes, y disponibilidad de financiamiento hipotecario; la capacidad de Stewart para responder e implementar cambios tecnológicos, incluida la finalización de la implementación de los sistemas empresariales de Stewart; el impacto de las pérdidas imprevistas de títulos o la necesidad de fortalecer las reservas de pérdida de pólizas de Stewart; cualquier efecto de las pérdidas de título sobre los flujos de efectivo y la situación financiera de Stewart; la capacidad de atraer y retener a asociados de ventas altamente productivos; el impacto de investigar la calidad y la rentabilidad de las operaciones de la agencia Stewart; tasas de remesas de agencias independientes; cambios en los participantes en el mercado de hipotecas secundarias y la tasa de refinanciamiento que afecta la demanda de productos de seguros de título; incumplimiento normativo, fraude o desfalcación por parte de las agencias o empleados de seguros de títulos de propiedad de Stewart; La capacidad de Stewart para responder de forma oportuna y rentable a cambios significativos en la industria e introducir nuevos productos y servicios; el resultado de un litigio pendiente; el impacto de los cambios en las normativas gubernamentales y de seguros, incluyendo cualquier reducción futura en el precio de los productos y servicios de seguros de título; la dependencia de Stewart de las filiales operativas de Stewart como fuente de flujo de efectivo; La capacidad de Stewart para acceder a los mercados de capital y financiación de deuda cuando y si es necesario; la capacidad de Stewart para hacer crecer las operaciones internacionales de Stewart; estacionalidad y clima; y la capacidad de Stewart para responder a las acciones de los competidores de Stewart. Estos riesgos e incertidumbres, así como otros, se analizan con mayor detalle en las presentaciones de Stewart ante la SEC, incluido en la sección titulada “Factores de riesgo” en su suplemento preliminar del folleto y los documentos incorporados por referencia en el mismo, que incluyen su Informe anual en el Formulario 10-K y sus Informes trimestrales en el Formulario 10-Q presentados ante la SEC en 4 de mayo de 2020 y 3 de agosto de 2020, respectivamente, y sus informes periódicos posteriores presentados ante la SEC. Puede haber riesgos adicionales de los que Stewart no es consciente actualmente o que actualmente cree que son inmateriales y que podrían tener un impacto adverso en su negocio. Todas las declaraciones prospectivas se basan en las expectativas, estimaciones y suposiciones actuales de Stewart con respecto a eventos futuros y solo son aplicables a partir de las fechas de dichas declaraciones. Stewart no se compromete a revisar o actualizar ninguna declaración prospectiva para reflejar eventos o circunstancias que puedan cambiar.