Tỷ lệ Tiết kiệm Cá nhân Hoa Kỳ Thiết lập Kỷ lục Mọi thời gian trong 2020 -- cho những người vẫn còn việc làm

Một điều tích cực từ đại dịch 2020 là tỷ lệ tiết kiệm của Hoa Kỳ đã đạt mức cao kỷ lục mọi thời đại vào năm ngoái, ít nhất là trong số những người không mất việc hoặc bị cắt giảm giờ làm việc. Trong khi tỷ lệ tiết kiệm cá nhân của Hoa Kỳ trung bình 8,8 phần trăm hàng tháng từ 1959 đến 2019, trung bình trong 2020 là hơn gấp đôi ở mức 17,7 phần trăm. Những người vẫn làm việc và bị mắc kẹt ở nhà chỉ đơn giản là không mua nhiều. Những người mất việc phải sống nhờ các khoản tiết kiệm, hỗ trợ từ gói kích thích kinh tế và trợ cấp thất nghiệp - cho đến khi hết việc.

Bảng này cho thấy mức tiết kiệm trung bình cho các kỳ kinh doanh kéo dài một thập kỷ và các kỳ kinh doanh khác hàng tháng kể từ ngày 1959. Dữ liệu cho 2020 chỉ dành cho 12 tháng trong năm.

Biểu đồ dưới đây cho thấy tỷ lệ tiết kiệm và suy thoái hàng tháng kể từ 1972. Tỷ lệ tiết kiệm tăng và giảm đáng kể ngoài thời kỳ suy thoái. Khoản tiết kiệm đã tăng từ 8,5% theo tháng ba 1987 lên 4,5% tính đến tháng 4, tăng trở lại 8,2% vào tháng 5. Việc kiểm tra các vấn đề kinh tế và toàn cầu của Hoa Kỳ không cho thấy cái nhìn sâu sắc về sự thay đổi khó hiểu này. Tỷ lệ tiết kiệm một lần nữa đột ngột tăng từ 12,0% trong tháng mười hai 2012, sau đó giảm gần một nửa xuống còn 6,3% trong tháng một 2013 trước khi tiếp tục đường đi lên nói chung. Sự thay đổi này được cho là do việc tăng 3,8% Thuế theo Đạo luật Chăm sóc Sức khỏe Giá cả phải chăng đang chờ xử lý có hiệu lực vào năm 2013, khi nhiều nhà đầu tư bán tài sản trong 2012 tài sản mà nếu không sẽ bị đánh thuế ở mức cao hơn vào năm tới. Hiện tượng tương tự này có thể được nhìn thấy một lần nữa nếu Chính quyền Biden loại bỏ thuế lợi nhuận vốn hoặc tăng đáng kể (một chính quyền đã tuyên bố có ý định trong quá trình tranh cử Tổng thống) giả định rằng các nhà đầu tư biết trước về việc tăng thuế một năm thuế. Nếu việc tăng thuế được thực hiện hồi tố, thì việc giảm thuế sẽ không phổ biến.

Tỷ lệ tiết kiệm cá nhân và lợi nhuận trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm trong sáu năm qua được thể hiện trong biểu đồ tiếp theo. Lợi suất lãi suất kho bạc tương đối tĩnh từ 2014 đến 2019. Lợi suất kho bạc vẫn ổn định một chút khi lãi suất tiết kiệm tăng từ 8,3% trong tháng hai 2020 (trước đại dịch) lên 12,9% trong tháng ba 2020, tăng vọt lên 33,7% trong tháng 4 (kỷ lục mọi thời đại), giảm trở lại 24,7% trong tháng 5 và sau đó giảm xuống 19,0% trong tháng 6. Kể từ 1959, Tỷ lệ Tiết kiệm Cá nhân là hai chữ số hoặc lớn hơn (10 phần trăm trở lên) 41,0 phần trăm thời gian.

Tiết kiệm rất quan trọng đối với những người muốn mua ngôi nhà đầu tiên của họ. Một trong những yếu tố hạn chế chính đối với những người mua nhà lần đầu tiên tiềm năng là thách thức trong việc tiết kiệm khoản thanh toán xuống. Tuy nhiên, chỉ vì một người tiết kiệm không nhất thiết tương đương với tiền có sẵn để thanh toán trước nhà. Hầu hết các cố vấn tài chính nói rằng không bao giờ chạm vào quỹ khẩn cấp cho bất cứ điều gì khác ngoài trường hợp khẩn cấp.

Các khoản tiết kiệm được đưa vào tài khoản hưu trí ưu đãi thuế không dễ dàng tiếp cận đối với các khoản thanh toán giảm giá, nhưng có thể được truy cập bằng cách vay từ tài khoản (phải trả đầy đủ cộng với lãi suất) hoặc rút tiền thực tế (có thể phải chịu các hình phạt và thuế phải trả). Mặc dù cả tài khoản IRA và Roth đều cho phép hầu hết các cá nhân vay tối đa $10.000 miễn thuế để sử dụng làm khoản thanh toán trước, nhưng làm như vậy ở độ tuổi trẻ hơn có thể ảnh hưởng đáng kể đến quỹ hưu trí tiềm năng do giá trị thời gian của tiền. Luôn tìm kiếm lời khuyên chuyên nghiệp về các khoản rút tiền hoặc khoản vay từ các tài khoản tiết kiệm và đầu tư hoãn thuế.

Tỷ lệ tiết kiệm tăng 2020 giúp giải thích doanh số bán 2020 nhà ở tăng mạnh và đầu tư tăng mạnh vào cổ phiếu trên thị trường chứng khoán. Mọi người có sẵn tiền mặt để làm như vậy.

Không mong đợi tỷ lệ tiết kiệm được giữ lại khi có nhiều người được tiêm vắc xin hoặc được bổ sung vào khả năng miễn dịch của đàn. Sau khi bị hạn chế trong các hoạt động du lịch và mua hàng trong hơn một năm, chi tiêu mạnh mẽ sẽ thúc đẩy nền kinh tế Hoa Kỳ mạnh mẽ vào giữa đến cuối năm 2021 và tỷ lệ tiết kiệm sẽ giảm, giống như thủy triều đi. Điều này giả định rằng các đột biến của vi-rút được chứa trong các lựa chọn vắc-xin.

Trong số những người có thể duy trì việc làm và mức thu nhập so sánh, 2020 là thời điểm thích hợp để tăng cường tiết kiệm hưu trí. Tuy nhiên, những người mất việc đã phải tiếp cận các khoản tiết kiệm hưu trí, và thật không may là trong nhiều trường hợp, đã làm cạn kiệt những tài sản đó.

Ted